신한자산운용, 국내 첫 BDC 펀드 '신한혁신기업성장투자신탁제1호' 출시

신한자산운용이 기업성장집합투자기구(BDC) 제도 시행 이후 업계 최초로 '신한혁신기업성장투자신탁제1호(이하 신한혁신BDC1호)'를 출시했다고 22일 밝혔다.

BDC는 일반 투자자도 성장기업 투자에 참여할 수 있도록 설계된 폐쇄형 공모 펀드로, 혁신기업 및 비상장기업에 대한 모험자본 공급을 확대하고 상장을 통해 유동성을 제공하는 제도적 특징을 갖추고 있다.

신한혁신BDC1호는 자산의 60% 이상을 혁신기업 투자와 LP(유한책임조합원) 지분 유동화 중심의 세컨더리 투자에 배분하는 전략으로 구성됐다. 초기 투자 이후 일정 수준의 검증이 이뤄진 기업을 선별적으로 투자함으로써 성장성과 리스크 관리라는 두 가지 목표를 동시에 달성하겠다는 전략이다. 신한자산운용 관계자는 "세컨더리 방식의 지분 거래를 적극적으로 활용해 비상장 투자 시 발생할 수 있는 유동성 제약을 완화하고 투자 회수 가능성을 높였다"고 설명했다.

이번 펀드는 신한자산운용 내 '생산적 금융'을 전담하는 혁신투자금융본부가 운용을 맡는다. 해당 본부는 그간 '신한창업벤처펀드 시리즈', '혁신산업펀드', '국민성장펀드' 등 주요 모펀드를 운용하며 민간 주도의 벤처투자 생태계 조성에 기여해왔다. 특히 '신한벤처세컨더리펀드'를 통해 직접투자 영역까지 확장된 운용 역량을 축적해 온 만큼 이번 펀드에서도 그 노하우를 발휘할 것으로 기대된다.

신한자산운용은 우선 기관 및 전문투자자를 중심으로 펀드를 설정·운용해 포트폴리오를 안정적으로 구성할 방침이다. 이후 일반 투자자를 위한 세제 혜택 등 관련 제도 기반이 마련되는 시점에 맞춰 순차적으로 코스닥 상장을 추진해 일반 투자자들에게도 문호를 넓힐 계획이다. 아울러 그룹 전 계열사의 투자 네트워크를 기반으로 통합 투자 플랫폼을 구축하고 유망한 투자 기회를 지속적으로 발굴해 나갈 예정이다.

조성호 신한자산운용 혁신투자금융본부 본부장은 "BDC는 성장기업에 대한 자금 공급과 투자자 수익 기회를 동시에 확대할 수 있는 금융인프라"라며 "엄격한 내부통제와 독립적인 운용 원칙을 바탕으로 국내 모험자본 시장의 새로운 기준을 제시해 나가겠다"고 밝혔다

송화정 기자 pancake@asiae.co.kr