케이엔더블유, 매력적인 밸류에이션

[아시아경제 이초희 기자]HMC투자증권은 케이엔더블유 의 밸류에이션이 여전히 매력적라며 투자의견 매수 및 목표주가 3만2000원을 유지한다고 3일 밝혔다.

김성태 애널리스트는 "전방산업 커버리지를 넓혔다는 점에도 긍정적"이라며 "향후 성장성에 있어서 새로운 모멘텀으로 작용할 것"으로 전망해 적극적인 비
중확대전략을 권고했다.

HMC증권은 케이엔더블유가 10월부터 솔라셀 백시트 양산에 들어갔다며 이는 제품 포트폴리오를 다각화 시켰다는 점 뿐 아니라 기존 DOF, 블랭킷 등 디스플레이에 국한됐던 전방산업 커버리지를 넓혔다고 설명했다.

한편 3분기 실적은 매출액 175억 원(전년동기 -2.5% ), 영업이익 22억 원(-23.9% )로 예상을 상회하는 수준을 기록했다고 밝혔다.

신규 매출처 확보를 통한 주력 제품인 DOF 채널 다변화가 순조롭게 진행되고 있으며 이에 따른 DOF의 가파른 매출성장이 전체적인 실적을 견인한 것으로 분석했다.

또한 공급물량의 확대가 가동률 증가 및 수익성 개선으로 연결돼 전분기대비 괄목할 만한 영업이익의 증가를 시현한 점도 긍정적이라고 내다봤다.

아울러 3분기 턴어라운드를 기점으로 견조한 실적 호조세를 이어갈 것으로 예상했다.

이초희 기자 cho77love@