산은, 현대重과 대우조선해양 지분 현물출자 합의(상보)

현대重 '조선통합법인' 출범

[아시아경제 오현길 기자] 산업은행은 31일 현대중공업과 대우조선해양의 지분 전량을 현물출자하는 내용의 기본합의서 체결에 합의했다고 밝혔다.

산은은 이날 이사회를 열고 산은이 보유하고 있는 대우조선해양 주식 전부를 현대중공업에게 현물출자하는 등 내용이 포함된 기본합의서 체결에 합의했다.

현대중공업이 조선사를 총괄하는 '조선통합법인(가)'을 만들면 산은이 이 법인에 대우조선해양 주식 5973만8211주를 현물출자하는 방식으로 진행된다. 현대중공업은 3자배정으로 대우조선해양에 1조5000억원을 지원하고, 자금이 부족할 경우 1조원을 추가로 지원키로 했다.

산은은 대우조선해양의 근본적인 경영 정상화를 위해서는 인수합병(M&A)을 통한 '민간 주인찾기'가 필수라고 판단했다.

산은 관계자는 "대우조선해양에 대한 유동성 공급과 채무조정, 자구계획 이행 등 채권단 차원의 구조조정은 마무리 단계에 도달했다"면서 "조선업 비전문가인 산은 관리체제 아래서는 대우조선의 추가적 경영개선에 한계가 있으므로 근본적 정상화를 위해서는 조선업에 정통한 민간주주의 자율? 책임경영이 필수조건"이라고 설명했다.

이를 위해 산은은 현물출자 및 대우조선해양의 유상증자를 전제로 한 딜을 추진하겠다고 밝혔다.

구주 매각 방식의 경우 매수자가 느끼는 자금부담이 커져 M&A 성사여부가 불확실하고, M&A 절차에 상당한 기간이 소요되면서 대주주 변경 가능성으로 인한 대우조선해양 경영 전반에 악영향을 줄 수 있다는 점이 고려된 것으로 보인다.

또 산은은 대우조선해양의 재무구조 개선이 수반되지 않는 현금 매각거래는 매수자의 동반 부실화가 우려돼 현물출자 방식의 경영권 이전을 추진했다고 설명했다.

산은은 이날 현대중공업과 기본합의서를 체결했지만 절차 공정성을 확보하기 위해 삼성중공업 측에도 인수의사 확인 절차를 진행할 예정이다. 삼성중공업이 거래 제안을 할 경우 평가절차에 따라 인수 대상자를 선정할 계획이다.

산업은행-현대중공업 대우조선해양 현물출자 합의 방안

오현길 기자 ohk0414@asiae.co.kr