교직원공제회, 작년 기금운용 수익률 5.3% 달성

[아시아경제 최동현 기자] 한국교직원공제회는 지난해 기금운용 수익률이 5.3%로 목표치를 넘어섰다고 2일 밝혔다.

교직원공제회는 이날 '2016년 기금운용실적 및 2017년 기금운용계획'을 발표했다.
교직원공제회가 지난해 기금운용을 통해 벌어들인 수익은 1조889억원으로 목표수익 대비 20% 초과 달성했다. 국내외 대체투자부문에서 발생한 7351억원 수익실적이 지난해 교직원공제회의 높은 수익을 견인한 것으로 나타났다.

높은 수익실적을 바탕으로 교직원공제회는 기금운용수익률 5.3%를 달성하며, 지난해 목표치를 상회했다. 지난해 어려웠던 투자환경을 감안하면 우수한 수준이라는 평가다.

지난해 말 교직원공제회 총자산은 29조2205억원에 다다랐다. 이는 전년대비 2조 5604억원 증가한 수치다.

교직원공제회 기금운용자산 규모는 총자산의 77% 수준인 22조4218억원이다. 지난해 기금운용자산은 투자지역별로 국내 64%, 해외 36%, 자산군별 대체투자 50%, 채권 33%, 주식 17%의 비중으로 구성됐다.

지난해 기금운용자산 증가분 2조1531억원 중 2조원 이상을 해외자산에 집중 투자했다. 그 결과 해외투자 규모는 전년대비 34.6% 증가한 8조552억원으로 집계됐으며, 해외자산 비중은 2015년 29.5%에서 지난해 35.9%까지 상승했다. 저성장 저금리로 국내 투자자산의 기대수익이 하락하고 불확실성 및 변동성이 확대됐던 지난해 시장환경에 발 빠르게 대처한 것으로 풀이된다.

특히, 세계 최대 대체투자 운용사인 블랙스톤 그룹과 브룩필드 등이 보유한 우량 자산을 담보로 하는 메자닌 대출, 뉴욕 기반 부동산 투자사인 Related, Vornado의 Core 오피스빌딩에 Junior 메자닌 대출, 글로벌 메이저 PEF인 Warburg Pincus가 운용하는 플랫폼 담보 대출 및 미국 교직원 퇴직연금기금인 TIAA와 공동투자 등 글로벌 유수의 투자기관과의 딜(Deal)에 1 조원 이상 출자약정 및 투자를 집행했다.

올해 브렉시트, 트럼프 행정부, 미 연준의 기준금리 인상 등 글로벌 불확실성이 지속될 것이라는 전망이 지배적인 가운데 교직원공제회는 안정성 위주의 신규 투자 확대 및 탄력적 자산배분 전략으로 대응할 계획이다.

먼저 올해도 해외투자부문에 9000억원, 대체투자부문에 1조5000억원 이상 신규 투자를 확대할 예정이다. 단, 기준금리와 연동돼 금리인상기에 대응 가 능하고, 우량 담보자산 및 지속적인 현금흐름 창출능력을 가진 자산을 중심으로 포트폴리오에 담을 방침이다.

강성석 한국교직원공제회 CIO는 “불확실성 및 변동성이 확대되는 국면에서 시장상황에 따라 탄력적인 비중조절이 필요할 것”이라며 “현 상황을 고려할 때, 선순위/메자닌 부동산 담보대출, 사모대출펀드(Private Debt Fund), 다이렉트 렌딩(Direct Lending) 등 안정성 위주의 자산이 포트폴리오에 비중 있게 담길 것”이라고 말했다.

올해 교직원공제회가 계획하고 있는 포트폴리오 비중은 지역별로 국내 63%, 해외 37%이며, 자산군별로는 국내 주식 14%, 국내 채권 20%, 국내 대체투자 29%, 해외 주식 4%, 해외 채권 10%, 해외 대체투자 23%이다.

한편, 교직원공제회는 올해 총자산 목표 31조원, 기금운용자산 목표 24조2934억원으로 전년 목표대비 각각 2조3000억원, 2조2180억원 높게 설정했다.

문용린 교직원공제회 이사장은 “자산규모가 커진 만큼 안정적이면서 꾸준한 수익을 올릴 수 있는 투자기회 발굴에 더욱 노력하고 있다”며 “국내 뿐 아니라 해외로도 눈을 돌려 글로벌 투자기관들과 긴밀한 네트워크 통한 공동투자 등 끊임없는 성장을 통해 가까운 미래인 2020년, 회원 80만명, 자산 40조원 도달이라는 중장기 목표를 달성하기 위해 노력할 계획”이라고 말했다.

최동현 기자 nell@asiae.co.kr