Meritz证券于30日表示，预计LG Innotek在下月iPhone 15发布后，盈利动能将逐步凸显，维持对该股“买入”投资建议和39万韩元的目标股价。
Meritz证券研究员Yang Seungsoo表示：“今年原本被寄予厚望的iPhone 15成长动能只是被推迟，并未消失。”他称：“随着以高端机型为主的智能手机市场重组，以及iPhone 11、12的更换需求、iPhone 14的延后需求、iPhone 8和X的升级需求等因素，新机型的潜在需求被判断为较高。”
预计LG Innotek今年三季度业绩将低于市场预期（共识）。Yang研究员表示：“LG Innotek三季度销售额和营业利润预计分别为4.6万亿韩元和2270亿韩元，将较市场共识分别低3%、15%。”他解释称：“下半年iPhone 15普通版和Plus机型的图像传感器良率问题，以及Pro Max机型显示面板生产受阻，正导致整体开工率下降。”备受期待的汇率效应也因物流量减少，预计将低于预期。
虽然三季度表现可能放缓，但四季度有望创下历史最高季度业绩。Yang研究员表示：“四季度营业利润预计为6535亿韩元，将较市场共识高出12.3%，有望创下季度历史新高。”他指出：“LG Innotek通常的物流量峰值在10~11月，但今年预计将延续至12月，原因在于尽管零部件供应受阻使得产能爬坡速度较往年放缓，但下半年新机型计划生产的数量并未发生变化。”Meritz证券预计整机出货量为7850万部，其中79%的出货量将集中在四季度。
Yang研究员表示：“延续上一代产品的趋势，Pro和Pro Max的出货占比将继续提高，预计Pro和Pro Max供应占比较高的LG Innotek将从中受益。”他并预测称：“尤其是供应单价较高且正在实现核心零部件自制化的Pro Max机型在四季度集中出货，将在提升开工率的同时，实现盈利能力的同步改善。”
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