美国法院裁定“虚拟资产是证券”…与瑞波诉讼结果相左

by Lee Jungyun

Published 02 Aug.2023 09:01(KST)

美国法院作出裁定，认定虚拟资产属于证券。此前曾有判决认为，应根据销售方式来判断虚拟资产是否构成证券，预计相关争议与混乱将进一步加剧。

图片来源路透社、韩联社供图

据相关行业2日消息，美国纽约曼哈顿联邦地区法院法官Jed Rakoff于上月31日表示，虚拟资产属于证券，并称“拒绝根据销售方式来区分是否为证券”。

本月13日，纽约联邦地区法院法官Analisa Torres在关于虚拟资产瑞波币（Ripple）是否具备证券属性的诉讼中曾判定，瑞波币向机构投资者出售时属于证券，但面向普通大众销售时不属于证券。

然而，Rakoff法官表示，“在类似案件中，本地区另一名法官近期采取的做法予以否定”，并认为无论销售方式如何，一律应被视为证券。

此次裁决出自Terraform Labs及其创始人Kwon Dohyung针对美国证券交易委员会（SEC）提起的诉讼。SEC今年2月就“Terra暴跌事件”起诉Terraform Labs及创始人Kwon Dohyung，指控其通过提供和出售匿名证券实施欺诈行为。

Kwon一方援引纽约联邦地区法院关于瑞波币的判决等主张，与法定货币挂钩（锚定）而设计的稳定币Terra并非证券，并请求驳回诉讼。Rakoff法官未采纳Kwon一方的主张，裁定允许SEC提起的诉讼继续进行。

业界预计，此次判决将强化美国证券交易委员会主张的正当性，即应将虚拟资产视为证券，并要求虚拟资产交易所遵守联邦证券法。美国证券交易委员会此前已针对美国最大交易所之一Coinbase等，以违反证券法等嫌疑提起诉讼。美国证券交易委员会指出，Coinbase至少自2019年以来，通过经营虚拟资产业务赚取了数十亿美元，却规避了为保护投资者而承担的信息披露义务。