三星资产运用27日表示,“KODEX 美国30年国债+12%溢价(合成H)”自上市仅4个月,基金净资产规模已突破3000亿韩元。
以26日收盘价为基准,该产品净资产规模为3036亿韩元,个人投资者的累计净买入规模也达到1438亿韩元。除此之外,退职养老金资金也流入约710亿韩元,被分析为个人投资者关注度较高。分析认为,对于月度分红产品,不仅个人投资者关注度高,机构投资者也表现出浓厚兴趣,资金需求持续涌入。
“KODEX 美国30年国债+12%溢价”主要投资于剩余期限在20年以上的美国30年期国债。同时,每周仅在一定比例上卖出周度看涨期权,以获取年化12%左右的溢价,并将投资资产产生的利息(票息)再投资于资产,从而相对提高了对价格上涨的参与度。其总费用率同样处于投资美国国债的备兑看涨策略同类产品中的最低水平,为年化0.25%。
自4月底上市以来,该产品至今每月持续发放约1%的分配金,并凭借较高的价格参与度,实现了9.3%的上市以来收益率。此外,通过采用外汇对冲型结构,降低了因美国降息可能引发的美元贬值所带来的汇兑损失忧虑。产品设计旨在让投资者能够完整享有美国降息所带来的资本利得。不仅养老金储蓄账户,在确定缴费型/个人退休金(DC/IRP)退职养老金中也可实现100%投资,具备可同时享受稳健收益与税收优惠的优势。
三星资产运用经理 Seo Bokyung 表示:“在市场普遍预期9月将实施美国基准利率下调的背景下,投资者对美国国债的关注日益升温”,“‘KODEX 美国30年国债+12%溢价(合成H)’是一款可投资于美国长期债券、并能通过有计划的月度分红和资本利得获得完整收益的外汇对冲型产品,将成为希望把降息视作投资机会的投资者的具有吸引力的替代方案。”
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