[Peace & Chips]三星电子市占率回升…存储器市场正式回暖

by Kim Pyeonghwa

Published 10 Mar.2024 07:00(KST)

三星去年四季度市占率达45%
DDR5 DRAM发力…HBM也成利好因素

处于“恢复势头”的DRAM与NAND市场增速超20%
“企业级SSD价格预计上涨25%”

近期，存储半导体企业去年第四季度成绩单陆续出炉。市场调研机构Omdia和TrendForce公布了当季DRAM和NAND闪存市场占有率。综合两家机构的数据，虽然存在些许差异，但在大框架下有两大看点值得关注。

第一，是三星电子市占率的回升。三星电子一直是DRAM市场的第一大厂商，稳定保持在40%区间，但从去年开始难以摆脱下滑趋势。根据Omdia统计，其市场占有率从第一季度的42.8%、第二季度的40.3%连续下跌，到第三季度降至38.7%，跌入30%区间。

市场对此发出了担忧之声。有舆论认为，在DRAM领域一直保持“超越性差距”竞争力的三星电子，与过去不同，已未能继续引领市场。去年第三季度，排名第二的SK海力士市占率达到34.4%，与三星电子的差距一度缩小到4.3个百分点。

这一变化源于SK海力士在人工智能（AI）用存储——高带宽存储器（HBM）领域率先占据优势。在双倍数据速率（DDR）5等高附加值DRAM领域，SK海力士同样表现活跃。据称，三星电子内部也就HBM业务落后问题发出了自我反省的声音。

不过，三星电子在去年第四季度迎来了反转机会。按Omdia口径，其市占率达到45.7%，比上一季度大幅提升7.0个百分点，创下自2016年第三季度（48.2%）以来的最高纪录。根据TrendForce统计，三星电子市占率也比上一季度上升6.6个百分点，达到45.5%。

TrendForce解释称，三星电子在该季度大幅提升了DDR5 DRAM销售额，从而取得了上述成绩。服务器用DRAM出货量较上一季度增加逾60%，表现十分亮眼。业界预计，今年三星电子在HBM市场的表现也将较去年明显增强。

Mirae Asset证券研究员Kim Younggeon表示，“（三星电子）虽然在初期决策上行动稍慢，但方向已经明确”，并预测称，“以今年为基准，公司的HBM出货量将同比增加近三倍”。三星电子近期已率先在业内公开了第五代HBM产品HBM3E 12层堆叠产品。

第二，需要关注的是DRAM和NAND市场营收均录得两位数增幅。自去年下半年起，显示行业回暖的信号陆续出现，如今从多项指标上已能清晰看到本轮景气周期的实质性复苏。

实际上，按Omdia统计，去年第四季度全球DRAM市场营收为175.06亿美元，较上一季度增长29.97%。TrendForce的数据也显示出29.55%的增幅。NAND市场方面，按TrendForce口径，去年第四季度营收为114.858亿美元，环比增长24.45%。

尤其是以NAND为基础的辅助存储装置——固态硬盘（SSD）领域的复苏尤为明显。去年第四季度，企业级SSD市场营收为23.066亿美元，较上一季度猛增47.6%。在该市场中，三星电子和SK海力士的市占率均大幅提升。

TrendForce方面预计称，“（今后）企业级SSD价格将会上涨，合约价将上涨25%以上”，“第一季度营收有望增长逾20%”。

本报道由人工智能(AI)翻译技术生成。