金融监管院屡次叮嘱但寿险公司短期缴费终身险销售依旧频繁

by Lee Minwoo

Published 18 Aug.2023 10:19(KST)

9月退税率受限在即各方冲刺最后阶段

寿险公司仍在大力销售缴费期限仅为5至7年的短期缴费终身寿险。由于金融当局预告自下月起将对过度销售行为踩刹车，因此业内被解读为，各公司打算在本月之前尽可能多卖一些，以提升业绩。

据业内18日消息，寿险公司依旧专注于短期缴费终身寿险的销售。除了今年上半年已经大量销售短期缴费终身寿险的寿险公司外，最近甚至还有部分公司试图“赶末班车”加入战局。A寿险公司相关人士表示：“与前一个月相比，销售量增加了约1.5至2倍”，“虽然不及5月至6月大型公司之间为争夺销售激励（除产品销售手续费外另行支付的绩效津贴）而竞争最为激烈的时期，但在下月即将停止销售之前，短期缴费终身寿险的人气依然不减”。

短期缴费终身寿险是将最长可达30年的传统终身寿险缴费期限缩短为5至7年的产品。单次保费相对较高，但由于缴费期较短，解约返还金达到所缴保费本金100%所需的时间随之缩短。在新会计准则国际财务报告准则第17号中，引入了作为盈利性指标的合同服务边际（CSM），而保障型保险在扩大CSM方面更具优势，因此寿险公司纷纷投身短期缴费终身寿险的销售。尤其是，部分将5至7年缴清后返还率设定在100%以上的终身寿险，打着“拿回的钱比交的钱还多”的口号进行包装，像销售储蓄型保险一样进行误导推销，市场一度出现过热。

金融监督院在今年6月召集寿险公司产品负责人，叮嘱不得抬高短期缴费终身寿险的返还率，但相关销售行为仍在持续，监管部门最终决定自下月起叫停此类销售。监管方将对产品结构进行整改，要求在缴费完成时将返还率控制在100%以下，并不得支付缴费结束后提供的长期维持奖金。监管层认为，短期缴费终身寿险虽然可以在短期内增加业绩，但由于日后返还金额会超过所缴保费本金，可能对保险公司的偿付能力和财务稳健性产生负面影响。

即便如此，一些保险公司仍在进行所谓“最后冲刺”式的销售。某保险公司相关人士表示：“老实说，消费者听到‘交的钱还能多拿回来’这种说法，很难不心动，因此需求很大”，“为了锁定合同服务边际，各保险公司至少会在本月之前全力以赴”。

事实上，那些向保险规划师开出高额佣金、全力推动短期缴费终身寿险销售的保险公司，其合同服务边际大幅增加。寿险业内合同服务边际增幅最大的三星生命（6778亿韩元），以及韩华生命（4042亿韩元）、教保生命（2333亿韩元）等公司，都为短期缴费终身寿险设置了高达300%至400%的销售激励，相当于向销售人员支付客户月缴保费3至4倍的佣金。