Meritz证券于11日表示，预计CS Wind在今年三季度之后，随着美国债务上限谈判相关噪音消除、利润率恢复到位，将进入正式上升通道，因此维持“买入”投资意见，并将目标股价从8.9万韩元上调至9.9万韩元。
CS Wind今年一季度合并营业利润为246亿韩元，同比增加166.8%，高于市场一致预期（估算值）182亿韩元。不过，考虑到此前未反映的171亿韩元生产税额抵免（AMPC）收益已实际计入，本次业绩被评价为略显逊色。
公司解释称，产品组合变化以及因熟练工人短缺导致的美国子公司生产受阻，是继上一季度之后盈利能力偏低的主要原因。不过，这些问题自今年二季度起正在缓解，随着6月底生产稳定化项目的完成，预计三季度以后将进一步改善。
Meritz证券研究员 Moon Kyungwon表示：“今年一季度新签订单为4.7亿美元，已完成全年指引的33%，预计二季度新签订单将达到更高的8亿美元”，“面向美国GE的供货量扩大，是上半年订单表现强劲的主要原因。”
分析认为，风机厂商订单的上升势头，正比预期更快地直接转化为CS Wind的订单增长。Moon研究员称：“鉴于风机厂商暗示，越到下半年订单增速将越快，CS Wind美国子公司也将在下半年以后进入持续满负荷运转”，“CS Wind给出的现有美国子公司销售额生产能力（CAPA）约为8000亿韩元，预计从2025年二季度起，随着一期扩产完成，将增至1万亿韩元出头的水平。”
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