신한금융투자, SK C&C 목표가 30만원으로 상향

[아시아경제 이정민 기자] 신한금융투자는 15일 SK 에 대해 하반기로 갈수록 큰 폭의 실적 개선이 이뤄질 것이라며 목표주가를 기존 29만원에서 30만원으로 상향했다. 투자의견은 '매수'를 유지했다.

SK C&C는 반도체 모듈 사업 매출 확장 등 영향으로 올 1분기 매출액이 전년 보다 26% 증가한 6609억원을 올릴 것으로 예상된다. 영업이익은 29% 오른 718억원을 기록해 시장전망치(691억원)를 상회할 전망이다.하반기로 갈수록 매출 성장이 기대된다. SK엔카의 인콰이어리 사업 모델은 3분기 테스트를 거친 후 4분기 정식 상용화될 전망이다. 신사업이 성공하면 온라인 광고 수익 증가로 큰 폭의 수익성 개선이 기대된다. 반도체 모듈 사업 매출은 올해 전년 대비 100% 증가할 전망이다.

SK와 합병 스토리도 유효하다. 신사업(온라인 중고차, 반도체 유통) 확장으로 기업 가치가 극대화 되는 시점에 합병이 진행될 가능성이 크다.

공영규 신한금융투자 연구원은 "기업 가치가 상승할 때마다 합병 기대감이 주가의 모멘텀으로 반영되고 있다. SK와 합병이 구체화되기 전까지 '매수, 보유' 투자전략을 추천한다"고 말했다.

이정민 기자 ljm1011@asiae.co.kr